Task

As a company administrator, you can enable additional risk checks for your company using the Enable algo risk checks setting. When enabled, you can then configure algo risk
settings for Autospreader and TT Order type parent orders on a per account basis.

To enable algo risk checks:

1. Click Company Settings | Settings in the left navigation pane.
2. Click the Profile tab.
3. In the Preferences section, check the Enable algo risk checks checkbox.

   

   By default, this setting is unchecked and algo settings are not displayed.

4. Click Save Changes.

ポジション設定とクレジット限度設定を行うには

1. 左ナビゲーション画面の [Accounts] をクリックして、データ グリッドにて口座を選択します。
2. 選択した口座の [SOD/Credit] タブをクリックします。
3. [Account Position Settings] (口座ポジション設定) セクションにて以下の設定を行います。

   

   • Create start-of-day (SOD) records: 毎日のリセット時間に、取引所セッション以前にポジション記録 (SOD) を生成するかどうかを定義します。この設定は、クレジット リスクが無効化されていても適用されます。口座レベルではこの設定は既定で有効となっています。オフにするとこの設定を無効化できます。
   • Create SOD records for SpreadStrategy Positions: 毎日のリセット時間に、取引所セッション以前にポジション記録 (SOD) をスプレッドやストラテジーに対して生成するかどうかを定義します。このオプションがオンの場合 (有効の場合)、アウトライト レッグだけでなく、スプレッドやストラテジー自体のポジションが示された個別の SOD が生成されます。この設定は、クレジット リスクが無効化されていても設定可能で適用されます。口座レベルでこの設定は既定で無効となっています。口座で有効化されている場合、この口座に割り当てられているトレーダーは、スプレッドやストラテジー ポジションを表示するには取引アプリケーションの [グローバル設定] – [全般] タブの [Display spread/strategy positions] オプションを有効化する必要があります。オンにしてこの設定を有効化します。

   • Persist LME rolling contract positions in the rolling contract instead of into the underlying instrument at reset: 毎日のリセット時間に、LME ローリング限月を現物ポジションにロールさせるか、新規の限月にロールさせるかを定義します。

     既定でこのオプションはオフになっていて、LME のポジション ローリング限月は毎日のリセット後に現物銘柄に一覧されます。オプションがオンの場合、LME ローリング限月のポジションは新規の LME ローリング限月にロールされます。

     既定でこのパラメータはオフになっています。[Create start-of-day (SOD) records] を有効にして初めてこのパラメータをオンにできます。[Create start-of-day (SOD) records] がオフの場合はオフになります。

   • Override position reset time: 口座のリセット時間を定義します。このオプションをオフにして、取引所のポジションリセット時間を自動的に使用できます。ポジション リセットの時間を1つ選ぶには、上書きオプションをオンにして、時間と時間帯を設定します。

     注: 親レベルの上書き設定がすべての子口座に適用されます。親口座に [Override position reset time] が有効化されている場合、子口座を、親口座のポジションリセット時間とは異なるリセット時間に設定できません。

   • 上書きが有効化されている場合、口座のポジション リセットの特定の リセット時間と時間帯を入力します。

     これで必須のポジション リセット時間を設定します。[Create start-of-day (SOD) records] オプションがオンであるかどうか、またクレジット限度が適用されているかどうかに関わらず、ポジションはリセットされます。

     既定でリセット時間は 0:00:00 です。時間帯は既定で設定されていませんが、変更を保存する前に時間帯は必須です。これで、マッチングが発生する地域による、取引所のロールオーバー時間と調整させる必要のない、24 時間の完璧な取引サイクルが可能になります。ポジション リセット時間は設定可能であり、たとえクレジット リスク設定が口座やユーザーに無効化されていても、そのリセット時間が適用されます。

     セッションがリセットすると、以下の内容が実行されます。

     • 以前の取引セッションからの約定が除去。ヒストリカル約定は取り戻し可能ですが、現在のセッションのポジション約定の一部ではありません。
     • [Create start-of-day (SOD) records] や (または) [Create SOD records for SpreadStrategy Positions] オプションが有効の場合、直前の取引所清算値で価格設定された限月ごとに、約定は SOD 記録で置き換えられます。それ以外は、0 記録または無記録の場合は生成されません。
     • 現在の取引所セッションの時点から発生した約定。
     • 約定待ち注文はそのまま残ります。
     • 「クレジット チェック」が有効で、ルールが損益に適用される場合、直前の取引所セッションからの損益がクレジット チェックに追加され、注文や約定、SOD はクレジット チェックで考慮されます。

4. [Credit Settings] (クレジット設定) セクションにて、以下の内容を設定します。

   

   • Check Credit: このチェックボックスを有効にし、すべての注文にクレジット限度チェックを適用します。
   • Apply to Block/Cross Orders: このチェックボックスをオンにして、すべてのブロック注文やクロス注文にクレジット限度を適用します。チェックがオフの場合、ユーザーのクレジットはこれらの注文に適用されません。
   • Daily Limit: 指定の取引セッション中に口座が保有できる一日のクレジット額を定義します。数字を入力します (0 またはそれ以上)。この欄の横のドロップダウン メニューからクレジット限度の通貨を選択します。
   • Rule: 利用可能なクレジットの算出に、以下のうち1つの方法を選択します。
   • Apply P/L: 損益の数式を使って、利用可能なクレジットを定義します。これを選択すると、日中に支払われた損益 (実現または非実現) が、口座の利用可能クレジットから減算または加算されます。このチェックがオンの場合、クレジット限度は、純粋に1日の損切りとして機能します。利用可能クレジットが 0 以下の場合、すべての非手仕舞い注文が発注できなくなります。
   • Apply Margin Limit: 取引セッションごとに利用可能なクレジットを定義する際に、会社が設定する銘柄マージン限度を考慮します。この設定は、様々な銘柄で最悪時のネット ポジションに基づいて、口座の利用可能なクレジット限度から銘柄マージンを差し引きます。利用可能クレジットが 0 以下となる事態が発生しないようにします。

   • Apply P/L & Margin: マージンと損益の両方が取引セッションごとにクレジット チェックに両方含まれる場合、[利用可能なクレジット = 1日のクレジット+/- 損益 – マージン] となります。クレジットが以下の2つの方法のうち1つで毎日更新される場合、残高としてこのオプションを選択してください。会社により手動で、または MTM (Mark-to-market) で自動的に、損益に今日のクレジットを追加し、清算値で前日のポジションを示します。

     注文の発注時に、マージンは最悪時に基づいて計算され、約定待ちの不均衡スプレッドやアウトライト注文、最悪時のアウトライト ポジションにアウトライト マージンを適用させます。スプレッド ストラテジーのマージンが約定待ちの均衡スプレッドに適用され (Sep 16の1枚のロング ポジションと Dec 16 の1枚ショート ポジションは、一度、現在のスプレッド マージン値が必要です)。新しい注文により、利用可能なクレジットが 0 以下の値に落ちた場合、約定した注文が結果として、任意の銘柄の総額やネット ポジションを引き上げずに、すべての影響を受ける限月でポジションを減少させることにならない限り、注文は拒否されます (この場合トレードアウトの許可を有効にする必要があります)。

5. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

会社の管理者として、ミリ秒ごとに Autospreader や TT 注文タイプ親注文により送信された注文操作数 (追加と変更) や取消し数を制御できます。1ミリ秒の時間間隔内で口座に設定された最大操作数を超過すると、親注文は中断されます。

口座ごとにこの親注文動作を制御するには、[Accounts] – [Algo Settings] タブにてリスク設定を有効化します。

注: [Algo Settings] タブを表示して使用するには、[Company Settings] – [Settings] タブの [Enable algo risk checks] チェックボックスをオンにする必要があります。

アルゴ リスク設定を実行するには

1. 左ナビゲーション画面の [Accounts] をクリックして、データ グリッドにて口座を選択します。
2. [Algo Settings] (設定) タブをクリックします。

3. [Algo Settings] セクションにてパラメータを設定します。

   

   次のリスク設定の両方またはいずれかを設定します。

   • Max number of cancels per instance: 親注文から生じていないミリ秒ごとの最大許容取消数を設定します。
   • Max number of updates per instance: ミリ秒ごとで親注文インスタンスごとに許容された最大注文更新数 (追加、変更) を設定します。

   注: これらのチェックは、注文の存在期間中は親注文インスタンスに適用されます。これらのリスク設定のいずれかを変更すると、変更は後続する親注文インスタンスに適用されます。

4. [Save Changes] をクリックします。

Setup にて、左ナビゲーション画面の [More] – [Risk Groups] タブを使ってリスク グループを作成できます。リスク グループを作成した後、データ グリッドで選択して追加のタブを使用し、以下の内容を実行できます。

• リスク グループ設定の変更
• リスク グループ口座の追加と削除
• リスク グループのクレジット限度の追加と削除
• リスク グループのポジション限度の追加と変更

リスク グループの作成

リスク グループを作成するには

1. 左ナビゲーション画面の [More] – [Risk Groups] をクリックします。
2. [Risk Groups] 画面の上部の [+ New Risk Group] をクリックします。
3. ユーザー定義名、オプションの説明を入力して、[Disable Trading] をオフにします。リスク グループ名が必須です。

   

4. [Create] をクリックします。

   リスク グループはデータ グリッドに表示され、[Settings] タブが表示されます。

   

5. [Accounts] タブをクリックして [+Add] をクリックします。

   

6. [Select Account] 画面にて1つ以上の口座を選択して [Select] をクリックします。

   

7. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。
8. [Credit] タブをクリックして、リスク グループのクレジット限度を設定します。

   

9. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

   ダイアログボックスにて [Continue and Save] をクリックして変更を確認します。

   

10. [Limits] タブをクリックして、リスク グループのポジション限度を設定します。

    

11. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

    ダイアログボックスにて [Continue and Save] をクリックして変更を確認します。

    

リスク グループ設定の変更

1. 左ナビゲーション画面で [More] – [Risk Group] をクリックして、リスク グループを選択します。
2. [Settings] タブにて、以下の内容を実行できます。
   • リスク グループの名前変更
   • 説明の追加
   • [Disable Trading] チェックボックスを有効または無効にします。チェックがオンの場合、リスク グループの口座は注文を発注できません。
3. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

リスク グループ口座の追加と削除

親口座がリスク グループから削除されると、子口座もすべて削除されます。

1. 左ナビゲーション画面の [More] – [Risk Groups] をクリックします。
2. データ グリッドにてリスク グループを選択して [Account] タブをクリックします。
3. 追加口座を割り当てるには、[+ Add] をクリックします。

   

4. [Select Account] 画面にて1つ以上の口座を選択して [Select] をクリックします。

   

5. 口座を除去するには、1つ以上の口座を選択して [x Remove] をクリックします。

   

6. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

リスク グループのクレジット限度の追加と変更

1. 左ナビゲーション画面の [More] – [Risk Groups] をクリックします。
2. データ グリッドにてリスク グループを選択して [Credit] タブをクリックします。
3. リスク グループのクレジット限度の追加と変更
4. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

リスク グループのポジション限度の追加と変更

1. 左ナビゲーション画面の [More] – [Risk Groups] をクリックします。
2. データ グリッドにてリスク グループを選択して [Limits] タブをクリックします。
3. リスク グループのポジション限度を追加して変更します。
4. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

管理者として、[Limits] タブを使って、会社の複数の口座やユーザーに 新規限度の追加や一括編集ができます。このタブは、同時に多数の口座や複数のユーザーに同じリスク限度を適用するのに使用できます。

リスク限度を一括編集するには

1. 左ナビゲーション画面の [Limits] をクリックして以下の欄を使って限度を検索します。
   • Type: リスク限度のタイプにユーザー、口座、リスク グループの中から選択します。この欄は必須です。
   • Name: このタイプから1つまたはそれ以上を選択します (それぞれ異なった5つの口座)。この欄はオプションです。
   • Exchange: 1つ以上の取引所を選択します。この欄はオプションです。
   • Product Type: 1つ以上の銘柄タイプを選択します。この欄はオプションです。
   • Explore: 特定の銘柄ファミリーや銘柄、限月を選択します。この欄はオプションです。

   

2. データ グリッドで1つ以上の限度を選択して、[Market Explorer]セクションにて [Change Product/Instrument] をクリックします。

   

   注: 適用可能である場合、[Market Explorer] は、選択した限度に対してどの欄が異なった値をもっているかをフラグします。変更が許可されると、[Change Product/Instrument] ボタンが有効化されます。

   

3. 必要に応じて取引所、銘柄ファミリー、銘柄タイプ、銘柄、限月を変更し、[Update] をクリックします。

   

   [Market Explorer] セクションに変更した銘柄が表示されます。

   

4. [Change Product/Instrument] をクリックして、必要に応じて表示されたリスク限度を更新します (最大ロング ポジション 等)。

   

5. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

   変更済みの限度は、データ グリッドで選択した複数のユーザーや口座、リスク グループに適用されます。

   

TT は、以下の内容が発生すると、自動的に口座での取引を無効化します。

• 口座の 自動手仕舞いや他のクレジット損失操作が実行された場合。
• 口座の最大注文限度に達した場合や超過した場合。
• 口座のマーケット インパクト チェック限度に達した場合や超過した場合。

取引の復元の一部として、[Accounts] – [Settings] タブにて口座に対し TT により自動的に設定されたパラメータのチェックボックスをオフにする必要があります。

自動手仕舞いが理由の取引の復元

自動手仕舞いが理由で取引を復元するには

1. 左ナビゲーション画面の [Accounts] をクリックして、口座グリッドにて手仕舞いされた口座を選択します。
2. [SOD/Credit] タブをクリックして、[Daily Limit] を増加させ、クレジット損失のパーセント数に違反しないようにします。
3. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。
4. [Account] – [Settings] タブをクリックして[Disable trading (auto-liquidate)] (取引の無効化、自動手仕舞い) 設定をオフにします。

   

5. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

最大注文限度が理由の取引の復元

口座に設定された最大注文数を満たしている場合や超過している場合、TT はその口座の取引を無効化します。無効化されると、(取引するには)、[Accounts] – [Settings] タブにて手動で [Disable trading (max order limit)] チェックボックスを有効化する必要があります。

最大注文限度の到達が理由で取引を復元するには

1. 左ナビゲーション画面の [Accounts] をクリックして、口座グリッドにて無効化された口座を選択します。
2. [Limits] タブをクリックしてリスク限度を選択し、1日の注文数を最大限にすると、1日の最大注文限度を超えることがなります。
3. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。
4. [Account] – [Settings] タブをクリックして[Disable trading (max order limit reached)] (取引の無効化、最大注文限度に到達) 設定をオフにします。

   

5. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

マーケット インパクト チェックが理由の取引の復元

価格移動と取引枚数限度のパーセント数が口座で超過すると、取消以外の今後の注文操作は拒否され、[Disable trading (market impact check reached)] (取引の無効化、マーケット インパクト チェックに到達) チェックボックスが自動的にオンになります。

管理者として、口座で注文操作が阻止される時間を設定できます。定義した「クールオフ」期間の終わりに、口座で取引が自動的に再開され、[Disable trading (market impact check reached)] チェックボックスがオフになります。

注: 管理者として、クールオフ期間中はこのチェックボックスを手動でオフにはできません。クールオフ期間の終わりにチェックボックスは自動的にオフになります。クールオフ期間中は口座を使った取引は一切できません。

口座のポジション限度を設定するには

1. 左ナビゲーション パネルにて、[Accounts] をクリックして、データ グリッドで口座を選択します。
2. [Limits] タブをクリックします。
3. [Settings] 画面にて [Apply Limits] (限度の適用) をクリックすると、口座またはユーザーの限度チェックを有効にできます。

   

   注: [Apply Limits] (限度の適用) が有効の場合、ユーザーや親口座、子口座が取引を許可されている各銘柄や限月の限度を定義する必要があります。

   オプションで、[Apply Wholesale Limits] チェックボックスをオンにして、ホールセール注文にリスク限度を適用することができます。このチェックボックスがオンの場合、ホールセール注文の特定の欄に設定されている限度が適用されます。

   注: ポジション限度は OTC/ホールセール取引に適用されません。

4. [Limits] (限度) セクションにて [+Add] をクリックして、新規のリスク限度を作成するか、[Limits] (限度) セクションにて既存の限度を選択します。

   既存の限度を選択する場合、選択ユーザーや口座の限度タブ内で、[Copy] ボタンをクリックして、銘柄限度をコピーできます。

   [+Add] をクリックして新規のリスク限度を作成するには、[New Limit] 画面の [Exchange]、[Product Family]、[Product Type]、[Contract] を選択して、[Add] をクリックします。既定で、リスク限度はすべての取引所や銘柄ファミリー、銘柄タイプ、銘柄、限月に適用されます。

   

   新規の限度を追加またはコピーした後、データ グリッドで選択され、適用可能なリスク限度設定が表示されます。

5. 必要に応じて以下のリスク限度を設定します。

   • 全般

   以下のセクションは1つの限月やスプレッド、ストラテジーに表示されます。

   

   Enforce energy limits in Contracts (限月でのエネルギー限度の実施): エネルギー銘柄のフローの代わりに、限月に基づいてリスク限度を計算します。このチェックがオフの場合は、リスクはフローにて計算されます。フローでの取引のリスク計算を参照してください。

   以下のセクションは [account] のみに表示され、銘柄のすべての限月にリスク限度を適用します。

   

   • Enforce energy limits in Contracts (限月でのエネルギー限度の実施): エネルギー銘柄のフローの代わりに、限月に基づいてリスク限度を計算します。このチェックがオフの場合は、リスクはフローにて計算されます。フローでの取引のリスク計算を参照してください。
   • Max position family (net): 銘柄ファミリーごとの全般的な最大ロング ポジションまたはショートポジションに口座を設定します。銘柄ファミリーには、共有の現物先物シンボルをもつすべてのオプションが含まれます。これにより、現物先物のすべての月ごと、週ごと、日付ごとのオプション銘柄に1つのリスク限度を設定できます。例については、ポジション限度の例を参照してください。
   • Max position product (net): 銘柄ごとの全般的な最大ロング ポジションまたはショートポジションに対し、口座を制限します。[Max position family (net)] 限度が設定されている場合、同じ銘柄ファミリーの銘柄ごとの銘柄限度は、ファミリー限度より少なく設定する必要があります。例については、ポジション限度の例を参照してください。
   • Maximum long position per contract: 銘柄の限月ごとに全般的な最大ロング ポジションに対し、口座を制限します。
   • Maximum short position per contract: 銘柄の限月ごとに全般的な最大ショート ポジションに対し、口座を制限します。
   • Maximum long position (gross): 銘柄ごとのロング限月の最悪時の合計を制限します。全限月の約定待ち買注文とロング ポジションの合計は、この限度を超過することができません。例えば、最大ロング ポジション限度が 4 で、１限月に 2 のロング ポジションがあり、別の限月に 2 の約定待ち買注文がある場合、買注文をそれ以上発注することはできません。
   • Maximum short position (gross): 銘柄ごとのショート限月の最悪時の合計を制限します。全限月の約定待ち売注文とショート ポジションの合計は、この限度を超過することができません。例えば、最ショート ポジション限度が 4 で、１限月に 2 のショート ポジションがあり、別の限月に 2 の約定待ち売注文がある場合、売注文をそれ以上発注することはできません。
   • Max number of orders per day: 1取引日に許可されている最大注文数を設定します。

     警告: この限度に達したり超過すると、TT は口座の取引を無効化します。無効化されると、(取引するには)、[Accounts] – [Settings] タブにて手動で [Disable trading (max order limit)] チェックボックスを有効化する必要があります。

     既定でこの設定は空白になっていて、口座には最大注文限度は課されていません。

   • Max child slice per % × average trade size: 子注文枚数が、銘柄ごとのヒストリカル平均取引枚数の設定済みパーセント数を超過していないことを確認してください。TT は、過去21日間の平均取引枚数を、「出来高÷注文数」で計算します。TT は、「最大参加率」 (平均取引枚数の最大注文枚数パーセント数) を実施します。このパラメータにより設定されたパーセント数に基づいて子注文が参加率を超過すると、親注文は中断されます。1～-100 までの数値を入力します。

     例: 指定の限月の場合:

     • 過去 21 日間の平均取引枚数は 「200」です。
     • 「Max child slice per % × average trade size」 は「30」パーセントに設定されます。
     • 「最大参加率」は、アルゴが開始されると計算されます。03×200 = 60
     • 計算率に基づき、発注注文枚数は「60」を超過しない可能性があります。
   • Market Depth Check: 注文の約定に許可されている板情報の価格帯数を設定します。0～-10 までの数値を入力します。

     10個以上の価格帯が TT に表示されている場合や、または TT に提供している価格帯数よりも取引所が多くの価格帯をもっている場合は、設定した限度よりも多くの価格帯を消費することを許可または拒否するかどうかを定義できます。[Reject orders…] オプションを有効にして、設定した価格帯よりも追加の価格帯で注文が約定することを拒否できます。

     注: この設定が有効の場合、取引インターフェースや自動ツールなどのクライアント アプリケーションで、追加のマーケット データに加入登録する必要がある場合があり、パフォーマンスに影響がでる可能性があります。

   • Trade out allowed: 有効の場合、最大注文枚数、最大ロング・ショート ポジション、クレジット限度が超過して、限月のポジションをフラットにできます。口座に設定できます。
6. 必要に応じて [Outrights] に限度を設定します。

   注: リスク限度を1つの限月 に適用する場合に以下のセクションが表示されます。以下の手順を参照して、すべての限月にリスク限度を適用する設定を表示してください。

   

   • Trading Allowed (取引の許可): 選択した限月でアウトライトの取引ができるかを指定します。
   • Cancel allowed: これらの銘柄の注文が取消可能かを指定します。この銘柄で取引を制御し、注文の取り消しのみ許可する場合は、このオプションのチェックを有効にします。
   • Max long position: 選択した限月ごとの最大ロング ポジションに対し、口座またはユーザーを制限します。例えば、GE March 限月でこの限度が 5 枚に設定された場合、5 枚以上のロング ポジションが発生する可能性があるので、1 枚以上の買注文は拒否されます。この欄はユーザーレベルのリスクに適用されません。
   • Max short position: 選択した限月ごとの最大ショート ポジションに対し、口座またはユーザーを制限します。例えば、GE March 限月でこの限度が 5 枚に設定された場合、5 枚以上のショート ポジションが発生する可能性があるので、1 枚以上の売注文は拒否されます。この欄はユーザーレベルのリスクに適用されません。
   • Maximum order quantity: 限月で発注できる最大個別注文枚数の限度を指定します。この設定で、銘柄または取引所レベルで存在する最大注文枚数設定が指定変更されます。
   • Price reasonability: ユーザーが限月に対し発注できる市場価格からの距離を定義します。[Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。限度と売注文以上でかつ市場値より下で買注文を発注する際に、この設定を実行する場合は、[Aggressive only] オプションを選択します。この設定で、銘柄または取引所レベルで存在する価格妥当性設定が指定変更されます。

     注: [Price Reasonability] (価格妥当性) 設定は、取引所でマッチング状態にのみ適用されます (Open Trading 等)。成行注文は含まれません。非マッチング状態中に価格制御を適用するには、別の [Price Reasonability during non-mtaching states (e.g. Pre-open)]] (非マッチング状態中の価格妥当性) 設定を別に行う必要があります。

   • Reject orders when there is no market data (マーケット データがない場合は注文を拒否): 市場がマッチング状態か非マッチング状態のいずれかにもかかわらず、マーケット データが利用できない場合に注文を拒否するには、このオプションをオンにします。既定で、マーケット データが利用できない場合でも注文は許可されます。

   • Price reasonability (ticks) during non-matching states (e.g., pre-open) (非マッチング状態の間の価格の妥当性 (ティック)(プレオープン等): 非マッチング取引所ステータスの間に価格妥当性を提供するにはこの設定をオンにします。これを適用すると、価格チェックは成行価格として参考始値を使用します。それ以外は、価格チェックは注文の終値や清算値から最初に利用可能な価格を使用します。これらの価格が存在しない場合は、アルゴリズムはマーケット データがまったくないと想定し、[Reject orders when there is no market data] オプションに基づいて、注文を許可または拒否します。

     [Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。

   • Near touch price reasonability (ニアタッチ価格妥当性): 注文が、最良買値や最良売値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。
   • Far touch price reasonability (ファータッチ価格妥当性): 注文が、最良売値や最良買値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。

   

   • Price drift check: 必要に応じて各間隔に以下のうち1つまたは両方の価格漂流パラメータを設定します。
     • Ticks: 指定の時間間隔にわたる価格ティックの設定数により、注文の発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。
     • Percent: 指定した時間の価格にわたり、価格の移動をパーセント数によって注文発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。

     口座につき以下の間隔のすべて、またはこの１つか2つに、ティック数またはパーセント数を設定できます。

     • 1 min interval: 価格の制限は、1分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • 3 min interval: 価格の制限は、3分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • Lifetime: 最初に発注された子注文の価格に基づいて、価格の制限が新規の注文に適用されます。

7. 必要に応じて [Outrights] (全限月) に限度を設定します。

   注: 銘柄のすべての限月にリスク限度を適用する場合は、以下のセクションが表示されます。前の手順を参照して、1つの限月にリスク限度を適用する設定を表示してください。

   

   • Trading Allowed (取引の許可): 選択銘柄でアウトライトを取引できるかどうかを指定します (例: 先物、オプション、株式、債権、エネルギーなど)。この銘柄で取引を制御し、この銘柄の特定の限月での取引を許可する場合、このオプションのチェックを解除します。
   • Cancel allowed: これらの銘柄の注文が取消可能かを指定します。この銘柄で取引を制御し、注文の取り消しのみ許可する場合は、このオプションのチェックを有効にします。
   • Maximum order quantity (最大注文枚数): 特定の銘柄、銘柄タイプ、限月のスプレッドまたはストラテジーのアウトライトに入力できる、最大個別注文枚数に限度を指定します。
   • Applied margin % (適用証拠金％): トレーダーが各銘柄の取引を行うのに必要な追加証拠金を、取引所が設定した証拠金に対し、プラス、マイナスのパーセントで指定します。つまりリスク限度の算出の際に、適用証拠金により、証拠金の要件が増減されます。これを 0 に設定すると、この銘柄や限月の証拠金要件が除去されます。
   • Price reasonability (価格の妥当性): ユーザーがアウトライトに対し発注できる市場価格からの距離を定義します。[Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。限度と売注文以上でかつ市場値より下で買注文を発注する際に、この設定を実行する場合は、[Aggressive only] オプションを選択します。

     注: [Price Reasonability] (価格妥当性) 設定は、取引所でマッチング状態にのみ適用されます (Open Trading 等)。成行注文は含まれません。非マッチング状態中に価格制御を適用するには、別の [Price Reasonability during non-mtaching states (e.g. Pre-open)]] (非マッチング状態中の価格妥当性) 設定を別に行う必要があります。

   • Reject orders when there is no market data (マーケット データがない場合は注文を拒否): 市場がマッチング状態か非マッチング状態のいずれかにもかかわらず、マーケット データが利用できない場合に注文を拒否するには、このオプションをオンにします。既定で、マーケット データが利用できない場合でも注文は許可されます。

   • Price reasonability (ticks) during non-matching states (e.g., pre-open) (非マッチング状態の間の価格の妥当性 (ティック)(プレオープン等): 非マッチング取引所ステータスの間に価格妥当性を提供するにはこの設定をオンにします。これを適用すると、価格チェックは成行価格として参考始値を使用します。それ以外は、価格チェックは注文の終値や清算値から最初に利用可能な価格を使用します。これらの価格が存在しない場合は、アルゴリズムはマーケット データがまったくないと想定し、[Reject orders when there is no market data] オプションに基づいて、注文を許可または拒否します。

     [Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。

   • Near touch price reasonability (ニアタッチ価格妥当性): 注文が、最良買値や最良売値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。
   • Far touch price reasonability (ファータッチ価格妥当性): 注文が、最良売値や最良買値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。

   

   • Price drift check: 必要に応じて各間隔に以下のうち1つまたは両方の価格漂流パラメータを設定します。
     • Ticks: 指定の時間間隔にわたる価格ティックの設定数により、注文の発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。
     • Percent: 指定した時間の価格にわたり、価格の移動をパーセント数によって注文発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。

     口座につき以下の間隔のすべて、またはこの１つか2つに、ティック数またはパーセント数を設定できます。

     • 1 min interval: 価格の制限は、1分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • 3 min interval: 価格の制限は、3分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • Lifetime: 最初に発注された子注文の価格に基づいて、価格の制限が新規の注文に適用されます。
8. 必要に応じて [Spreads/Strategies] に限度を設定します。

   

   • Trading Allowed (取引の許可): 銘柄のスプレッドやストラテジーが取引可能かどうかを指定します。この銘柄で取引を制御し、この銘柄の特定の限月での取引を許可する場合、このオプションのチェックを解除します。
   • Cancel allowed: これらの銘柄の注文が取消可能かを指定します。この銘柄で取引を制御し、注文の取り消しのみ許可する場合は、このオプションのチェックを有効にします。
   • Maximum order quantity (最大注文枚数): 特定の銘柄、銘柄タイプ、限月のスプレッドまたはストラテジーに入力できるように、最大個別注文枚数に限度を指定します。
   • Applied margin % (適用証拠金％): トレーダーがスプレッドやストラテジーを取引するのに必要な追加証拠金を、プラス、マイナスのパーセント数で指定します。つまりリスク限度の算出の際に、適用証拠金により、証拠金の要件が増減されます。これを 0 に設定すると、この銘柄や限月の証拠金要件が除去されます。
   • Price reasonability (価格の妥当性): スプレッドやストラテジーに対し、注文を発注できる市場価格からの距離を定義します。[Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。限度と売注文以上でかつ市場値より下で買注文を発注する際に、この設定を実行する場合は、[Aggressive only] オプションを選択します。

     注: [Price Reasonability] (価格妥当性) 設定は、取引所でマッチング状態にのみ適用されます (Open Trading 等)。成行注文は含まれません。非マッチング状態中に価格制御を適用するには、別の [Price Reasonability during non-mtaching states (e.g. Pre-open)]] (非マッチング状態中の価格妥当性) 設定を別に行う必要があります。

   • Reject orders when there is no market data (マーケット データがない場合は注文を拒否): 市場がマッチング状態か非マッチング状態のいずれかにもかかわらず、マーケット データが利用できない場合に注文を拒否するには、このオプションをオンにします。既定で、マーケット データが利用できない場合でも注文は許可されます。
   • Price reasonability (ticks) during non-matching states (e.g., pre-open) (非マッチング状態の間の価格の妥当性 (ティック)(プレオープン等): 非マッチング取引所ステータスの間に価格妥当性を提供するにはこの設定をオンにします。これを適用すると、価格チェックは成行価格として参考始値を使用します。それ以外は、価格チェックは注文の終値や清算値から最初に利用可能な価格を使用します。これらの価格が存在しない場合は、アルゴリズムはマーケット データがまったくないと想定し、[Reject orders when there is no market data] オプションに基づいて、注文を許可または拒否します。

     [Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。

   • Near touch price reasonability (ニアタッチ価格妥当性): 注文が、最良買値や最良売値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。
   • Far touch price reasonability (ファータッチ価格妥当性): 注文が、最良売値や最良買値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。

   

   • Price drift check: 必要に応じて各間隔に以下のうち1つまたは両方の価格漂流パラメータを設定します。
     • Ticks: 指定の時間間隔にわたる価格ティックの設定数により、注文の発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。
     • Percent: 指定した時間の価格にわたり、価格の移動をパーセント数によって注文発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。

     口座につき以下の間隔のすべて、またはこの１つか2つに、ティック数またはパーセント数を設定できます。

     • 1 min interval: 価格の制限は、1分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • 3 min interval: 価格の制限は、3分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • Lifetime: 最初に発注された子注文の価格に基づいて、価格の制限が新規の注文に適用されます。

9. 必要に応じて [Inter-product spread/strategies] に限度を設定します。

   

   注: 取引を許可または却下したり、最大注文サイズを設定したり、価格妥当性を設定できる、銘柄間スプレッドやストラテジーの銘柄限度を作成できます。ただし、ポジション限度を適用するには、スプレッドとストラテジーの各アウトライト レッグに限度を作成する必要があります。例えば、銘柄間スプレッド ZI|OZI は、ZI 先物のポジション限度や OZI オプションのポジション限度が必須となります。

   • Trading Allowed (取引の許可): 選択した銘柄間スプレッドまたはストラテジーを取引できるかどうかを設定します。
   • Cancel allowed: これらの銘柄の注文が取消可能かを指定します。この銘柄で取引を制御し、注文の取り消しのみ許可する場合は、このオプションのチェックを有効にします。
   • Maximum order quantity (最大注文枚数): 銘柄間スプレッドやストラテジーに発注できる最大個別注文枚数の限度を指定します。この設定で、銘柄または取引所レベルで存在する最大注文枚数設定が上書き変更されます。
   • Price reasonability: ユーザーが限月に対し、注文を発注できる市場価格からの距離 (ティック) を定義します。[Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。限度と売注文以上でかつ市場値より下で買注文を発注する際に、この設定を実行する場合は、[Aggressive only] オプションを選択します。この設定で、銘柄または取引所レベルで存在する価格妥当性設定が指定変更されます。

     注: [Price Reasonability] (価格妥当性) 設定は、取引所でマッチング状態にのみ適用されます (Open Trading 等)。成行注文は含まれません。非マッチング状態中に価格制御を適用するには、別の [Price Reasonability during non-mtaching states (e.g. Pre-open)]] (非マッチング状態中の価格妥当性) 設定を別に行う必要があります。

   • Reject orders when there is no market data (マーケット データがない場合は注文を拒否): 市場がマッチング状態か非マッチング状態のいずれかにもかかわらず、マーケット データが利用できない場合に注文を拒否するには、このオプションをオンにします。既定で、マーケット データが利用できない場合でも注文は許可されます。
   • Price reasonability (ticks) during non-matching states (e.g., pre-open) (非マッチング状態の間の価格の妥当性 (ティック)(プレオープン等): 非マッチング取引所ステータスの間に価格妥当性を提供するにはこの設定をオンにします。これを適用すると、価格チェックは成行価格として参考始値を使用します。それ以外は、価格チェックは注文の終値や清算値から最初に利用可能な価格を使用します。これらの価格が存在しない場合は、アルゴリズムはマーケット データがまったくないと想定し、[Reject orders when there is no market data] オプションに基づいて、注文を許可または拒否します。

     [Ticks] 欄を使って市場値からの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。

   • Near touch price reasonability (ニアタッチ価格妥当性): 注文が、最良買値や最良売値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。
   • Far touch price reasonability (ファータッチ価格妥当性): 注文が、最良売値や最良買値より上にティック数やパーセント数を設定できるようにします。例えば、取引前の高度価格制御を参照してください。

   

   • Price drift check: 必要に応じて各間隔に以下のうち1つまたは両方の価格漂流パラメータを設定します。
     • Ticks: 指定の時間間隔にわたる価格ティックの設定数により、注文の発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。
     • Percent: 指定した時間の価格にわたり、価格の移動をパーセント数によって注文発注を制限します。この設定は、間隔をおいて先に発注された TT アイスバーグ注文や TT 時間切り子注文の価格に適用されます。値を入力してこの価格漂流チェックを有効化するか、値を除去してチェックを無効化します (設定ではありません)。

     口座につき以下の間隔のすべて、またはこの１つか2つに、ティック数またはパーセント数を設定できます。

     • 1 min interval: 価格の制限は、1分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • 3 min interval: 価格の制限は、3分間隔のロール内で発注された最初の注文の価格に基づいて、新規の注文に適用されます。
     • Lifetime: 最初に発注された子注文の価格に基づいて、価格の制限が新規の注文に適用されます。
10. 必要に応じて [Wholesale Outrights] に限度を設定します。

    

    • Trading Allowed: 銘柄のスプレッドやストラテジーが取引可能かどうかを指定します。この銘柄で取引を制御し、この銘柄の特定の限月での取引を許可する場合、このオプションのチェックを解除します。
    • Cancel allowed: これらの銘柄の注文が取消可能かを指定します。この銘柄で取引を制御し、注文の取り消しのみ許可する場合は、このオプションのチェックを有効にします。
    • Max order quantity: 特定の銘柄、銘柄タイプ、限月のスプレッドまたはストラテジーに入力できるように、最大個別注文枚数に限度を指定します。
    • Price reasonability: スプレッドやストラテジーに対し、注文を発注できる市場価格からの距離を定義します。[Ticks] 欄を使てマーケットからの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。限度と売注文以上でかつマーケット以下で買注文を発注する際に、この設定を実行したい場合は、[Aggressive only] オプションを選択します。
    • Price reasonability (ticks) during non-matching states (e.g., pre-open): 非マッチング取引所ステータスの間に価格妥当性を提供するにはこの設定をオンにします。これを適用すると、価格チェックは成行価格として参考始値を使用します。それ以外は、価格チェックは注文の終値や清算値から最初に利用可能な価格を使用します。これらの価格が存在しない場合は、アルゴリズムはマーケット データがまったくないと想定し、[Reject orders when there is no market data] オプションに基づいて、注文を許可または拒否します。

      [Ticks] 欄を使てマーケットからの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。

11. 必要に応じて [Wholesale Spreads/Strategies] に限度を設定します。

    

    • Trading Allowed: 銘柄のスプレッドやストラテジーが取引可能かどうかを指定します。この銘柄で取引を制御し、この銘柄の特定の限月での取引を許可する場合、このオプションのチェックを解除します。
    • Cancel allowed: これらの銘柄の注文が取消可能かを指定します。この銘柄で取引を制御し、注文の取り消しのみ許可する場合は、このオプションのチェックを有効にします。
    • Max order quantity: 特定の銘柄、銘柄タイプ、限月のスプレッドまたはストラテジーに入力できるように、最大個別注文枚数に限度を指定します。
    • Price reasonability: スプレッドやストラテジーに対し、注文を発注できる市場価格からの距離を定義します。[Ticks] 欄を使てマーケットからの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。限度と売注文以上でかつマーケット以下で買注文を発注する際に、この設定を実行したい場合は、[Aggressive only] オプションを選択します。
    • Price reasonability (ticks) during non-matching states (e.g., pre-open): 非マッチング取引所ステータスの間に価格妥当性を提供するにはこの設定をオンにします。これを適用すると、価格チェックは成行価格として参考始値を使用します。それ以外は、価格チェックは注文の終値や清算値から最初に利用可能な価格を使用します。これらの価格が存在しない場合は、アルゴリズムはマーケット データがまったくないと想定し、[Reject orders when there is no market data] オプションに基づいて、注文を許可または拒否します。

      [Ticks] 欄を使てマーケットからの追加ティック数を設定でき、[Percent] 欄を使って現在の価格からの追加パーセント数を設定できます。

12. ユーザーまたは口座の銘柄限度を除去するには、[Limits] セクションを選択して [Remove] をクリックします。
13. [Save Changes] (変更の保存) をクリックします。

[Accounts] ー [Limits] タブ、または [Users] ー [Limits] タブの使用に加え、左ナビゲーション画面の [Limits] タブから口座やユーザー レベルのリスク限度を設定できます。このタブは、[Risk Groups] へのリスク限度の追加にも使用できます。[Limits] タブを使って追加または変更された限度は、ユーザーと口座レベルで [Limits] タブに表示されます。

リスク限度が追加されると、左ナビゲーション画面の [Limits] タブを使って複数の口座やユーザーにコピーできます。

複数のユーザーや口座のリスク限度を追加するには

1. 左ナビゲーション画面の [Limits] をクリックします。

   

2. [New Limit] をクリックします。
3. 追加するリスク限度のタイプをユーザー、口座、リスク グループの中から選択します。

   

4. [Market Explorer] セクションにて、[Change Product/Instrument] をクリックして取引所、銘柄ファミリー、銘柄タイプ、銘柄、限月を選択します。

   

   「*」を選択して、取引所で利用可能なすべての銘柄ファミリーや銘柄、限月に適用します。

   

5. [Update] (更新) をクリックします。

   銘柄や限月は [Market Explorer] セクションに表示されます。

   

6. 同じ限度にユーザーや口座、リスク グループを割り当てます。

   ユーザーを同じリスク限度に割り当てるには、[Add Limits to the following Users] セクションの [Add User] をクリックします。

   

   注: 以前に選択した新規の限度タイプに基づいてボタンが表示されます (ユーザー、口座、リスク グループ)。例えば、「Account」が限度タイプに選択されている場合、[Add Accounts] ボタンが表示され、同じポジション限度に口座を割り当てることができます。

7. [Select Users] 画面にて各ユーザーをクリックして [Select] をクリックします。

   

   注: これらの限度タイプが選択されると、「口座の選択」や「リスク グループの選択」画面が表示されます。

   選択したユーザーは [Add Limits to the following Users] セクションに表示されます。[x] をクリックしてユーザーを削除します。

   

8. 表示されたリスク限度を設定します。

   口座レベルやユーザー レベル リスクに基づいてや、どの銘柄や銘柄タイプ、限月に限度を設定しているかに基づいて、画面が表示されます。

   各該当リスク設定についての詳細は、口座ポジション限度 や ユーザー リスク限度の設定を参照してください。

9. [Create] をクリックします。

   新規の限度がデータ グリッドに表示されます。

複数のユーザーや口座へのリスク限度のコピー

注: 限度を同じ「タイプ」にコピーできます。[Type] 列は、限度が口座かユーザー、リスク グループのいずれのものであるかを示しています。

複数のユーザーや口座にリスク限度をコピーするには

1. 左ナビゲーション画面の [Limits] をクリックして、データ グリッドにて「口座」、「ユーザー」または「リスク グループ」を選択します。

   ヒント: 同じタイプに複数の限度を選択して、複数のユーザーや口座、リスク グループにコピーすることもできます。例えば、3つの口座リスク限度を5つの異なった口座にコピーできます。

2. [Copy] (コピー) をクリックします。

   

3. 限度をコピーする口座、ユーザー、リスク グループを選択して、[Copy] をクリックします。

   

   コピーした限度は、選択した口座やユーザー、リスク グループに対しデータ グリッドで表示されます。